手机浏览器扫描二维码访问
保暖用电高峰来临电力大基建（第1页）
冬季寒潮来临后，大家新增了取暖需求，也迎来了用火用电的高峰期。
之前讲的“电力大基建”这个投资机会最新的情况如何，我们一起来看看直播中推荐的公司国电南瑞和特变电工的情况。
一、投资逻辑复盘
2022年9月20日，我分析了“电力大基建”这个投资机会。
电力系统是能源体系的关键组成部分，是我国生产和生活中不可缺少的部分，我们生活中常用的手机、电视、空调这些都离不开电；
电力行业碳排放占碳排放总量的40%以上，是我国能源转型与碳减排的主战场。
过去14年，中国全社会用电量几乎每年都在不断地上涨，不仅用电量在不断地上升，而且用电量的上升幅度也在不断地增加。
电能在终端上的比重也在不断的增加。
这些都带来了用电的需求。
目前的能源结构，从以前大多数来源于煤炭，慢慢向新能源转变，但新能源的输出稳定性不如传统的煤和石油，水电的不可控性也很强。
整体来看，目前中国在整个电力上面的调配，并没有我们希望的那么好。
现阶段，由于储能技术没有实质性的突破，就只能在电力调度技术方面想办法突破了。
2018年以来，中国已经建成的特高压电网，包括直流和交流项目，一共有14条，投入了976亿元。
但这远远不够，国家电网就负责了新建特高压电网的项目，也就是西电东送项目，在特高压产业链中，关键设备主要有交流变压器和GIS。
特高压直流中的关键设备主要有换流阀、换流变压器以及阀控制保护系统等。
而特高压输电工程的成本分为三部分：
第一部分是线路和铁塔。
第二部分是基建，这两部分都是基础材料成本，没有什么技术壁垒，利润空间也不大。
第三部分是站内设备，站内设备是特高压输电项目的核心，也是重要成本之一。
2020年我国特高压输电项目中直流站内设备成本比重为32%，交流站内设备成本比重为35%，这一块的利润会比较高。
“电力大基建”这个投资机会讲的就是和站内设备相关的最主要的两家公司国电南瑞和特变电工。
本次直播中提到的电力股基本面都不算特别好，所以当时打分不算特别高，但这两家公司也是行业中比较优秀的公司。
国电南瑞是国家电网的子公司，2021年至今，国电南瑞所参与的一些项目，基本上都是特高压项目，它主要做的是换流阀。
按照当时的分析，相比较看，综合财务指标、估值，两家公司各有优劣。
其中，国电南瑞有“干爹”，这些已经反映在它的财务上面了。
特变电工相当于在国电南瑞的下游去做这个业务的，在财务上面反馈的速度要慢些，信心指数没有国电南瑞高，但是上涨空间相对更大。
知道了国电南瑞和特变电工的投资逻辑，那么影响这个逻辑的因素有变化吗？
二、电力行业现状
能源作为人类社会发展的基石之一，与算力呈现融合发展新态势。
能源支撑算力提升，算力提升反哺能源科技突破，为能源数字经济发展持续赋能。
为了满足人工智能的需求，我们需要建设更多的数据中心和电力设施，这将带来对电力能源的巨大需求。
2023年我国电力供需总体呈现紧平衡，部分区域用电高峰时段电力供需偏紧。
整体社会用电量还在不断上升。
大命运术 救命！皇后后妈一怒，全家都慌了 X档案之破魔 甲九观 清穿红楼黛玉：四爷的娇娇福晋 为师只是个手无缚鸡之力的和尚 柯南体质？太子妃又卷入命案啦 要命，被禁欲大佬谋婚了 穿书：我养的暴君幼崽又奶又乖 异能特工穿越后轰动各界 忍术教父卡卡西，迷妹们的永动机 师承吴家村，脑壳有点疼 天下局 重生高考后，被咬成男神 重生之我也没想这么有魅力 从遇见小南开始，拯救忍界女神 穿越后才知道自己多厉害 求求你了，帮我恢复修为吧 开局扮演卡莎，老婆竟是我自己？ 开局迎娶四大美女，我要做皇帝
列妖传
夜黑风高，吾俯案疾书。有诗为证，曰一蓑烟雨，点江南。一点流光，终虚幻。一抹情深倏然，杀气迎面而至，吾躲闪不及。哎呀滚，少在那儿文邹邹，简介呢？什么时候交？那个那个，咱能不能先把刀放了，有话好好说？吾小心的将刀锋推开了些许，内心惶惶。屁话，要么交简介。要么，我宰了你？吾肝胆欲裂少侠饶命，借宝刀一用。干嘛？我自横颈成一快，留取简介待后来。哐啷咳，救命，我不要简介了吾提刀冷哼，斜睨眼前之人。呵呵呵，想的美。未完，待续...
娇妻不乖总裁试婚吧
林小月在婚前被男友劈腿。酒吧买醉，破坏了神秘男人的好事。她醉意朦胧指着对方就你了，试婚吧。一觉醒来竟莫名签下试婚合同。从此，与人共居的生活一团乱麻。后来，他把她宠上天，她猛然惊醒你干嘛？试爱。...
皇帝从村夫开始
意外重生在大乾国，家境贫寒，日子艰苦，还好，苏定生凭借着自身掌握的现代知识，发家致富，搞养殖，建冰厂，开火锅连锁店，逐渐改善生活，一步步发展壮大，成为有名的富绅，原本苏定生只想平平稳稳过着自己富裕轻松的小日子。但恰逢乱世，边境屡屡失守，四方之敌不断进犯，导致大乾国连年战火，民不聊生，小有资产的苏定生一家老小首当其冲，为求自保，苏定生只能奋力向前。招壮士，募私兵，造弓弩，发明火药，研制火枪炸药跟大炮。平定四方，成就一番宏图大业，不世之功，永垂不朽！...
我在诸天轮回封神
龙城争霸中，他是洪盛联的双花红棍，打遍全港字头无敌手的悍龙杨晟。港鬼魅影中，他是末代天师传人，周旋在金霄大厦的鬼怪妖异之中。庙堂江湖中，他是镇武堂大都督，权倾朝野，心狠手辣，掀起江湖血雨。高武江湖末...
邺城怪奇事件簿
平静的邺城下掩藏着巨大的阴谋，旧日支配者的信徒们潜藏在这座千年都市下，策划着邪神的回归。业余侦探高觉，由于SAN值太低的缘故，屡次被卷入阴谋中，看他和他的伙伴们经历的一个又一个怪奇事件，他们是否能够阻止邪神的阴谋，保护自己和这座现代都市，敬请期待邺城怪奇事件簿！...
主角沐晴沐泽
团宠校园男女双洁宠文爽文沐晴上辈子瞎了眼，爱渣男信贱女，气死奶奶，害死六个哥哥，落得众叛亲离，惨死枪口的下场。重活一世，她发誓绝不再走前世旧路，好好守护家人！只是听说沐总最近包养了个娇滴滴的小女孩？某总裁冷眼一扫那是我妹！听说电竞大佬雨神悄悄回国约会小女友？某修长指尖飞扫键盘那是我妹！听说国际散打王哎哟哎哟，别打了某男人举着拳头那是我妹！众媒体唏嘘，怎么他们的妹妹都是同一个人。听说傅家太子爷昨晚和一名少女在酒店我知道了我知道了，一定是他妹妹！某帅气男人俊脸一黑，将身边的娇小少女往怀里一带，直怼镜头，霸气宣告这是我老婆！世上仅此唯一存在！...